هر آنچه باید در مورد تتر (Tether (USDT بدانید

با راه اندازی قراردادهای دائمی جدید (USDT) ، راهنمای مفصلی را در خصوص تتر( Tether)  و حجم تراکنش های آن و موارد دیگر ارائه داده ایم.

بررسی کلی تتر با نماد اختصاری ( USDT)

تتر (Tether (USDT یک کریپتوکارنسی است که هر توکن آن معادل یک دلار ایالات متحده می باشد. هر توکن (USDT) به دلار آمریکا وابسته است که در موجودی ذخیره (Tether Limited) نگهداری می شود و می توان از طریق پلتفرم تتر (Tether) به آن دسترسی داشت. تتر (Tether) بر روی بلاکچین های امنی (Omni) ، اتریوم (Ethereum) ، ترون (Tron) ، ای او اس (EOS)، لیکویید (Liquid) و آلگوراند (Algorand) عرضه شده است.

آمار قابل توجه  USDT  (همه آمارها از ۱۰ آوریل ۲۰۲۰)

میانگین مدت زمانی که یک توکن قبل از انتقال در یک آدرس می ماند – ۶ هفته

کل (USDT) در گردش – ۶،۶۷۳،۰۴۰،۷۰۰٫۲۴ دلار

۵۵٫۳۳ درصد معاملات (USDT) بر اساس زمان معاملات شرقی (۱۴ روز گذشته)

۴۴٫۶۷ درصد معاملات (USDT) بر اساس زمان معاملات غربی (۱۴ روز گذشته)

استیبل کوین (Stablecoin) چیست؟

استیبل کوین (Stablecoin) ها کریپتوکارنسی هایی هستند که برای به حداقل رساندن نوسانات قیمت در محیط کریپتوکارنسی با وصل شدن (pegging) هر یک از توکن ها به یک دارایی کریپتوی زیربنایی ، پول فیات و یا کالاهای قابل مبادله در بورس (ETC) مانند فلزات گرانبها طراحی شده اند. استیبل کوین ها نیز دارای ویژگی هایی مشابه با دیگر کریپتوکارنسی های محبوب می باشند و تراکنش های ساده را از طریق زیرساخت های کریپتوکارنسی موجود با شبکه های بی اعتماد با استفاده از کاوشگر بلاک (Block Explorer) مناسب انجام می دهند. این امر امکان پرداخت های ارز فیات خاص یا فلزات گرانبها را فراهم می سازد و می تواند از گیرندگان در مقابل تغییرات ناگهانی قیمت محافظت کند.

در حالی که سیستم ذخیره و صدور (USDT) بسیار بحث برانگیز است ، در مقایسه با اکثر استیبل کوین ها ، (USDT) طولانی ترین سابقه و قوی ترین سیستم پرداخت را ارائه می دهد.

بیشتر تترها (Tether) در بلاکچین (blockchain) اتریوم (Ethereum) نگهداری می شوند

هنگام تصمیم گیری در خصوص انتخاب بلاکچین (blockchain) برای نگهداری تتر (USDT) ، توجه داشته باشید که بیش از ۶۸ درصد از توکن های (USDT) در واقع توکن های (ERC-20 (Ethereum محسوب می شوند. این امر بر استخرهای نقدینگی ، ذخیره کیف پول ، حجم معاملات و سهولت خروج از (USDT) تأثیر می گذارد. این امر به نفع معامله گران است زیرا در صورت تصمیم گیری برای انتقال به یک بلاکچین (blockchain) دیگر ، گزینه های مختلفی را در اختیار آنها قرار می دهد. نمودار زیر کاهش توزیع (USDT) در بلاکچین های اتریوم (Ethereum)  ،امنی (Omni) و ترون (Tron) را نشان می دهد.

نمودار ۱

تتر (USDT) باید در کجا ذخیره شود؟

هر معامله گر با توجه به میزان دسترسی ، امنیت و حفظ حریم خصوصی ، نیازهای متفاوتی دارد. در ادامه کلیت مختصری که به درک ترید آف (trade off) کمک می کند شرح داده شده است ، آیا ذخیره سازی دارای کاستدی (Custodial) است یا بدون کاستدی (Non-Custodial) ؟ آیا ذخیره سازی در کیف پول گرم است یا سرد ؟

در گزینه دارای کاستدی (Custodial) تتر (USDT) در یک اکسچنج ذخیره می شود ، مانند بای بیت (Bybit) ، که به معامله گران امکان دسترسی فوری به فرصت های معاملاتی را می دهد و یک معامله گر می تواند سریعاً از یک موقعیت خارج شود.  ترید آف (trade off) به این معنی است که کاربران ممکن است حریم خصوصی و کنترل امنیتی را برای راحتی بیشتر قربانی کنند.

گزینه ذخیره سازی بدون کاستدی (Non-Custodial) ، مانند شیپ شیفت (ShapeShift) که یک اکسچنج غیر متمرکز بدون متولی است ، استخرهای نقدینگی کوچکتر را برای معامله گر فراهم می کند ، بنابراین گزینه ورود و خروج از موقعیت ها همچنان وجود دارد ، اما با وجود لغزش قیمت بسیار(به معنی اختلاف بین قیمتی می باشد که شما سفارش می دهید و قیمتی که سفارش شما با آن مچ و اجرا می گردد). با این حال در مقایسه با اکسچنج کاستدی امنیت و اعتماد بیشتری را برای کاربران فراهم می کند.

انتخاب دیگری که یک معامله گر در خصوص ذخیره سازی انجام می دهد ، ذخیره گرم (Hot) یا سرد (Cold) است. ذخیره سازی گرم شامل استفاده از یک کیف پول مبتنی بر وب است که برنامه ها به طور مستقیم از طریق آن به اینترنت متصل می شوند. ذخیره سازی سرد شامل استفاده از کیف پول های سخت افزاری و کیف پول های کاغذی مانند لجر (Ledger) و ترزور (Trezor) می باشد که بهترین شرایط حفظ حریم خصوصی و امنیت را ارائه می دهند ، اما فاقد مزایای معاملاتی ارائه شده توسط اکسچنج های بزرگ هستند. برخی از پلتفرم های معاملاتی مانند بای بیت (Bybit) از راه حل های پیشرفته تر ذخیره سازی سرد استفاده می کنند.

همانطور که در نمودار زیر مشاهده می شود ، معامله گران امنی (Omni) تقریباً با نرخ ۲: ۱ ترجیح می دهند تتر (USDT) های خود را  در اکسچنج ها ذخیره نکنند در حالی که معامله گران ترون (Tron) ترجیح می دهند (USDT) خود را در اکسچنج ها نگه دارند. به نظر می رسد معامله گران (ERC-20) به طور مساوی به دو گروه تقسیم شده اند.

نمودار ۲ (ERC-20) (Tron) (Omni)

در بین اکسچنج های مشابه ،بایننس (Binance) بیشترین (USDT) را در اختیار دارد

داده های جمع آوری شده از پنج اکسچنج برتر کریپتوکارنسی که در زیر نشان داده شده است را در نظر بگیرید. می توانیم ببینیم که بایننس (Binance) و هووبی (Huobi) بیشترین (USDT) را با مارجین (margin) زیادی در اختیار دارند.

نمودار ۳ (ERC-20) (Tron) (Omni)

نهنگ (whale) ها کجا هستند؟

آدرس “نهنگ” یک آدرس خارج از اکسچنج است که به اندازه ای توکن در آن نگهداری شده است که بین ۴۰ آدرس برتر قرار دارد. نهنگ ها به دلیل اینکه قادر به برداشت یا عرضه مقادیر زیادی توکن و دفتر سفارش هستند ، به عنوان کنترل کنندگان بازار شناخته می شوند. آنها از طریق رأی دهی مدیریتی ، توکن های کوچک بر اساس ارزش بازار ، استیکینگ (staking) و موارد دیگر تأثیر بسیاری بر بازار می گذارند.

استیبل کوین ها هدف پر ریسکی برای نهنگ ها محسوب نمی شوند زیرا طوری طراحی شده اند که در برابر حرکت قیمت ، که یک هدف اصلی برای نهنگ ها است مقاوم باشند. با این حال ، بهتر است از وضعیت توزیع و تمرکز توکن ها آگاه باشید. در زیر کاهش نهنگ های (USDT) خارج از اکسچنج نشان داده شده است.

نمودار ۴ (ERC-20) (Tron) (Omni)

حجم معاملات اطلاعات بسیاری را ارائه می دهد.

داده های زیر برخی از اولویت های معامله گران را نشان می دهد. بر اساس داده های گزارش شده از سوی CoinMarketCap معامله گران از (USDT) بیش از بیت کوین (bitcoin) و سایر کریپتوکارنسی های برتر استفاده می کنند. حجم جفت های معاملاتی (USDT) از اکثر جفت های معاملاتی کریپتوکارنسی دیگر ، حتی جفت های بیت کوین (BTC) ، به میزان قابل توجهی بالاتر است.

حجم معاملات(Bitcoin) ، (USDT) و(BTC / USDT)

نمودار ۵

حجم معاملات (BTC / ETH) و (USDT / ETH)

نمودار ۶

حجم معاملات (BTC / EOS) و (USDT / EOS)

نمودار ۷

حجم معاملات (BTC / XRP) و (USDT / XRP)

نمودار ۸

اعتماد نکنید ، تأیید کنید.

با نگاهی به میزان کل تراکنش های داخل زنجیره ای (onchain) می توان دید ، تراکنش های بیت کوین (Bitcoin) چند برابر بیشتر از (USDT) است. چند توضیح قابل قبول برای این موضوع وجود دارد. بیت کوین (Bitcoin) نسبت به (USDT) بیش از ۵ سال سابقه بیشتری دارد. تراکنش های بیت کوین (Bitcoin) در سالهای اولیه بیشتر به صورت درون زنجیره ای انجام می گرفت ، در حالی که (USDT) در اواخر سال ۲۰۱۴ آغاز شد و بسیاری از تراکنش های آن از آن زمان تاکنون در اکسچنج های متمرکز انجام شده است.

نمودار ۹ (ERC-20) (Tron) (Omni) (BTC)

تتر (Tether) استخرهای معاملاتی (trading pool) ، محافظت در برابر نوسانات و شفافیت را ارائه می دهد.

معامله گران از منابع ارزشمند (USDT) تحت عنوان ابزاری برای جستجو و حفظ سود برخوردار هستند. امکان معامله سریع یک کریپتوکارنسی برتر با استیبل کوینی مانند (USDT)، استراتژی های معاملاتی کوتاه مدت و بلند مدت را امکان پذیر می کند. نوسانات ناشی از حرکات شدید قیمت ، پناهگاه امن بی نظیری برای حرکات بازار فراهم می کند.

ترجمه شده توسط دلاریپتو

No views yet